华亚智能：半导体设备精密结构件・国产替代稀缺 “卖铲人”

 

 

 逻辑：壁垒极强，客户壁垒是最深护城河。

终端顶级供应链认证 直接供货超科林、ICHOR、捷普等国际一级部件商；终端切入应用材料 AMAT、泛林 Lam、北方华创、中微公司全球四大刻蚀 / 沉积设备龙头；间接批量供货 ASML 光刻机腔体结构件，A 股少数实锤光刻机结构件供应商。

业务模式优势：提供定制设计 + 精密加工 + 焊接组装 + 售后维修一站式配套，绑定设备厂资本开支周期。半导体设备腔体、精密结构件属于设备必选零部件，目前国产化率偏低；国内晶圆厂扩产、设备国产化倒逼零部件配套本土化，公司作为国内少数具备高端批量交付能力厂商，持续承接海外份额转移 + 国内设备厂商增量订单。
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与牛共舞智能指标详解（日线图）

目前处于上涨趋势的过程中，个股在底部出现做多的持续量能堆  




详解：个股在回调的过程中，调入票池进行观察，积极准备，结合日线黄蓝带指标一旦发出，会迎来二次上涨的主升浪阶段。





 

本川智能：传统高端 PCB 基本盘 —— 通信 + 新能源打底，业绩安全垫
 

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通信 PCB（基本盘根基） 
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传统优势：5G 基站天线高频板国内市占率前三，深耕射频高频、高阶 HDI、30 层以上高多层板，配套通信设备商；切入 800G 光模块 PCB，实现小批量供货。前瞻卡位 6G + 低轨卫星：提前布局毫米波超低损耗高频板材，6G 相关板进入头部客户验证；星载 PCB 满足航天级可靠性要求，受益低空经济、卫星互联网建设，高端 PCB 国产化率不足 30%，替代空间充足。
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新能源 + 汽车电子第二增长底盘 通过收购皖粤光电掌握热电分离铜基板、氮化铝陶瓷基板（高散热高毛利），切入新能源车电控、逆变器、BMS、光伏逆变器、储能变流器供应链，导入比亚迪、宁德时代等头部客户；适配 800V 高压平台需求，单车 PCB 价值量持续抬升，平滑通信周期波动。
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全球化布局对冲风险 海外营收占比近 47%，泰国基地专门对接北美云厂商、海外电源客户，规避地缘贸易壁垒，承接海外高端 PCB 转移订单。
 

与牛共舞智能指标详解（日线图）

1、详解：个股处于上涨阶段的回调走势过程中，先通过黄金分割线测出回调的关键位在50%的位置止跌，放入到量化精选票池中进行观察。

 
 
2、详解：黄金分割线测出关键位+黄蓝带指标出现由蓝转黄带后，出现了买点信号，目前正在迎来加速上攻的态势。






 
投资顾问：龙腾 执业编号：A1150620060004 以上内容及观点仅供参考,据此操作风险自负，股市有风险，入市需谨慎。
 
 

(作者：韩培)